Finansiell cykel för ett företagskoncept och egenskaper

Vad är ett företags finansiella cykel?

han Ett företags ekonomiska cykel Det är den ständiga rörelsen av produkter eller tjänster som utförs så att företaget kan fortsätta att fungera. När cykeln är klar börjar den igen. Det täcker köp av råmaterial, dess omvandling till färdiga produkter, försäljningen, filen (om du står för debitering) och förvärv av pengar.

Därför är det den tidsperiod som tar ett företag att genomföra sin normala drift (köp, tillverkning, försäljning och avkastning av pengar). Den finansiella cykeln erbjuder en vision om ett företags operativa effektivitet; Det söks att denna cykel är så kort som möjligt för att göra verksamheten mer effektiv och framgångsrik.

Varje företag har en finansiell cykel

Därför indikerar en kortare cykel att ett företag snabbt kan återkräva sin investering och att det har tillräckligt effektivt för att uppfylla sina skyldigheter. Om den finansiella cykeln är lång indikerar det att mer tid behövs för att ett företag ska göra sina inköp av kontantinventariet.

Egenskaper för den finansiella cykeln

De viktigaste egenskaperna hos ett företags finansiella cykel är:

• Företagets finansiella cykel anger hur många dagar det tar för att köpa nödvändiga material för att tillverka och sälja varorna eller tjänsterna, samla in kontanterna för den försäljningen, betala leverantörerna och återställa kontanterna igen. Det är användbart att uppskatta mängden rörelsekapital som ett företag kommer att behöva för att underhålla eller växa sin drift.
• Den finansiella cykeln söker maximal minskning av inventerings- och kontoninvesteringar, utan att detta involverar försäljningsförlust för att inte ha lager av material eller inte tillhandahålla finansiering.
• Ledningsbeslut eller förhandlingar med affärspartners påverkar ett företags finansiella cykel.
• Ett företag med en kort finansiell cykel kräver mindre effektivt för att upprätthålla sin verksamhet; Jag kunde växa till och med att sälja med små marginaler. 
• Om ett företag har en lång finansiell cykel kan även ha höga marginaler kräva ytterligare finansiering för att växa.
• Den finansiella cykeln bestäms på detta sätt (tar en period av 12 månader): Varulationsperiod + konton per kvitto = finansiell cykel.

Det kan tjäna dig: obetald balans

Inventeringsperiod

Lagerperioden är antalet dagar som inventeringen förblir lagrad.

Inventeringsperiod = Genomsnittlig lager / kostnad för varan som säljs per dag.

Den genomsnittliga inventeringen är summan av beloppet i årets första inventering (eller stänger föregående år) plus inventeringen i slutet av året, tillgängligt i balansräkningen. Detta resultat är uppdelat med 2.

Kostnaden för sålda varor per dag erhålls genom att dela den totala årliga kostnaden för sålda varor, tillgängliga i resultaträkningen, mellan 365 (dagar per år).

Kundfordringar

Perioden för kundens fordringar är varaktigheten på dagar för att samla in kontanterna för försäljningen av inventeringen.

Konton x Coled = Genomsnittlig kundfordringar / försäljning per dag

Den genomsnittliga kundfordran är summan av det belopp som ursprungligen debiteras från året plus kundfordringar i slutet av året. Detta resultat är uppdelat med 2.

Försäljning per dag bestäms genom att dela den totala försäljningen, tillgänglig i årsinkomsträkningen, mellan 365.

Finansiell cykel och nettofinansiell cykel

Den finansiella cykeln netto eller kontantcykel indikerar hur mycket tid ett företag tar för att samla in kontanterna för försäljningen av inventeringen.

Netto finansiell cykel = finansiell cykel - betalningsbara konton period

Var:

Period av konton som ska betalas = Genomsnittlig konton som ska betalas / Kostnad för varor som säljs per dag.

Det genomsnittliga kontot som ska betalas är summan av det belopp som ska betalas initialt plus konton som ska betalas i slutet av året. Detta resultat är uppdelat med 2. Kostnaden för sålda varor per dag fastställs på samma sätt som för lagerperioden.

Kan tjäna dig: uppdrag och vision

Följande bild illustrerar ett företags finansiella cykel:

Kortsiktig finanscykel

Den kortsiktiga finansiella cykeln representerar flödet av medel eller den operativa generationen av medel (rörelsekapital). Varaktigheten för denna cykel är relaterad till den erforderliga mängden resurser för att utföra operationen.

Elementen som utgör denna cykel (förvärv av råvaror, omvandling av dem till färdiga produkter, deras försäljning och insamling) utgör den nuvarande tillgången och de nuvarande skulderna, som är en del av rörelsekapitalet.

Det nuvarande konceptet hänvisar till den tid då företaget utför sin normala verksamhet inom de tidsfrister som definieras som kommersiella.

Rörelsekapital är investering av ett företag i omsättningstillgångar (effektiva, förhandlingsbara värden, kundfordringar och varulager).

Nettoets rörelsekapital definieras som omsättningstillgångar utom nuvarande skulder, dessa senaste banklån, betalande konton och ackumulerade skatter samlas.

Under förutsättning att tillgångarna överstiger skulder kommer företaget att ha ett nettokapital. Detta mäter företagets förmåga att fortsätta med den normala utvecklingen av sin verksamhet under de kommande tolv månaderna.

Indikatorer

Indikatorerna som tillhandahålls av den kortsiktiga finansiella cykeln är likviditet och solvens. Likviditet representerar kvaliteten på tillgångarna för att omvandlas till kontanter omedelbart.

Solvensen i ett företag är dess ekonomiska förmåga att uppfylla de skyldigheter som löper ut på kort sikt och de resurser det har för att möta dessa skyldigheter.

Långsiktig ekonomisk cykel

Den långsiktiga finansiella cykeln omfattar de fasta och varaktiga investeringarna för att uppfylla affärsmålen, liksom de tillgångar som finns i resultaten från perioden och långsiktiga lån.

Kan tjäna dig: kontinuerlig tillväxt: koncept, egenskaper och exempel

Permanenta investeringar, såsom fastigheter, maskiner, utrustning och andra långvariga varor, deltar gradvis i den kortsiktiga finanscykeln genom deras avskrivningar och amortering. Således hjälper den långsiktiga finansiella cykeln den kortvariga finansiella cykeln att öka rörelsekapitalet.

Varaktigheten för den långsiktiga finansiella cykeln är den tid det tar för företaget att återvinna den investeringen som gjorts.

Indikatorer

Bland indikatorerna som tillhandahålls av den långsiktiga finansiella cykeln är skuldsättningen och lönsamheten i investeringen.

När vi pratar om finansiell cykel kommer vi alltid att hänvisa till den tid då kassaflöden genom företaget, till exempel kontantutgångar och kontantbiljetter.

Det är, det är den tid som pengar tar för att bli kontanter igen, efter att ha gått igenom företagets operativa verksamhet (kortvarig finansiell cykel) och/eller genomgått investeringar eller finansieringsaktiviteter (finanscykel (finansiell cykel långsiktig).

Referenser

1. Boston Commercial Services Pty Ltd. (2017). Vad är en "ekonomisk cykel" och hur påverkar det ditt företag? Tagen från: Bostancommercial Services.com.Au.
2. Steven Bragg (2017). Verksamhetscykeln för ett företag. Bokföring. Taget från: AccountOools.com.
3. CFI - Corporate Finance Institute (2018). Driftscykel. Taget från: CorporateFinanceInstitute.com.
4. Magi Marquez (2015). Betydelsen av att beräkna den finansiella cykeln i företag. Revisorn räknade. Taget från: revisor.com.
5. Investopedia (2018). Driftsförhållanden: Driftscykel. Taget från: Investopedia.com